In seinem zweiten Abenteuer muss James Pond die Spielsachen zurückholen, die Dr. Maybe gestohlen hat. Pond wurde mit einem Stretch-Gerät im Inspector Gadget-Stil ausgerüstet, mit dem er höhere Bereiche betrachten oder an Decken hangeln kann, um über diese zu gleiten.
Das Gameplay findet in verschiedenen Welten statt, die sich mit bestimmten Arten von Spielzeug wie Sportartikeln, Süssigkeiten und Flugzeugen befassen. Die Ebenen scrollen seitwärts, obwohl eine geringe vertikale Bewegung enthalten ist. Auf jedem Level muss Pond 2 Pinguine sammeln und den Ausgang erreichen, obwohl es normalerweise mehrere Ausgänge und viele geheime Gebiete zu erkunden gibt. Nach Abschluss jedes Paares von zwei Welten (von denen jede drei Unterebenen hat) muss sich ein Boss stellen.
